Prompt Templates

Comprehensive mining valuation report for {{companyName}} ({{ticker}}), focusing on standardized upstream resources, After-tax NAV10, and key mining metrics like grade trends, R2R, cost curve positioning, and CapEx. Includes SOTP/NAV10 valuation, risk analysis, and conclusions.

For upstream oil & gas/resource companies (Type A: limited life cycle cash flow). Includes Key Data Table (EV bridge, production, reserves, RLI, decline rates, costs, CapEx, ARO, hedging, taxes), Valuation & Breakeven (EV/NAV10, FCF/EV, FCF breakeven oil price), and Sensitivity Analysis (oil/gas prices, costs).

Analyzes {{companyName}}'s ({{ticker}}) latest quarterly report (10-Q/Interim/MD&A) and earnings call transcript. Summarizes growth, operational changes, key supporting factors, and systemic risks. Details Q&A, including analyst questions, management responses, and hidden risks. Ensures use of the latest documents and reports any retrieval failures.

Standard value investing analysis framework.

输出一份“财务情况一眼快览”，核心目标是：把你做估值/安全边际判断时最关键的可核对数据一次性拉齐，并把不确定之处明确标注为 [DATA GAP]，宁缺毋滥，保证不出错。 输出内容（来源与日期）： Fully Diluted Shares（并给出“口径解释 + 计算方法/披露口径”） Cash & Equivalents（并区分 restricted cash / short-term investments 如适用） Interest-bearing Debt（并区分 recourse vs non-recourse；若为 BN 类控股结构，必须给“母公司口径的非追索有息负债”） Non-FCF Assets（高确定性可变现资产，但对 FCF 贡献小：投资资产、BTC/ETH、上市股权等；并尽量找出其分红/利息收入） 稳态 Adj. Earning（你定义的“公司最能提现现金流的口径”，从公司披露的 Adj Earnings/Adj Cash Flow/Operating earnings 等中提取，并扣 SBC） Dividend/Buyback Yield（现价）、Payout Ratio

Sum-of-the-parts valuation for holding companies, specializing in analyzing and valuing diverse subsidiaries.

用途：让模型以“资深油气（Oil & Gas）分析师 + 价值投资者”的标准，对指定公司做可审计（可追溯数据源）、可复现（明确假设与计算过程）、可决策（PASS/FAIL + 置信度分项）的深度研究。 结构： System Prompt：锁定角色、方法论、数据纪律、输出格式、禁止幻觉等“恒定规则”。 执行 Prompt A（输入与约束）：你每次只需要填公司信息、币种、基准油价/气价、偏好参数（例如折现率、税、价格 deck）。 执行 Prompt B（任务与输出）：固定的 Step 0–10 研究框架 + 表格输出清单 + 最终裁决门槛（H1–H4）。

用于对油气公司{{companyName}}（{{ticker}}）做批量初筛：以一手披露建立可审计证据链，统一成本口径与NAV10（P75平坦价格），按“禀赋→资本配置→估值”三关输出 interesting/not interesting，并给出可复算指标、数据缺口、Early stop 与置信度。

用途：把模型锁定为“资深矿业分析师 + 价值投资者”，对指定矿业公司输出一份可审计（证据可追溯）、可复现（计算过程与假设透明）、**可决策（PASS/FAIL 门槛 + 置信度分解）**的研究报告，避免“矿业常见幻觉点”（随口填品位/储量/成本/NPV、混用 NI 43-101/JORC/SK-1300 口径、把 pre-tax 当 after-tax、把 NPV5 当 NPV10、忽略复垦负债与受限现金等）。

用途：把模型锁定为“资深 HoldCo / Conglomerate 分析师 + 价值投资者”，对指定公司输出一份可审计（证据可追溯）、可复现（SOTP/NAV计算过程透明）、**可决策（H1–H4 PASS/FAIL + 置信度分解）**的研究报告。 HoldCo 常见跑偏点（本模板专门防）： 只看合并报表，不拆 经营资产 vs 投资资产 vs 现金/非控股/关联方 忽略 HoldCo 费用（管理费/股权激励）、税泄漏（股息预提税/资本利得税）、结构性折价 忽略 杠杆层级（HoldCo 债 vs 子公司债）、非追索债、对上游分红的依赖与约束 把“账面投资价值”当随时可变现，不处理 流动性折价、锁定期、私募估值滞后 不做 SOTP → NAV → 折价 的闭环验证，也不做“可触发的折价收敛路径（catalysts）”

用途：对 {{companyName}}（{{ticker}}）做“财险专业视角”的价值投资研报，核心围绕你最重视的 承保纪律/周期行为/准备金质量： ✅ 第一优先：Combined Ratio（历史+拆分）：先看长期是否赚钱、是否靠准备金释放撑利润 ✅ 分险种周期与供需纪律：供给拥挤（软周期）敢不敢缩量/收紧条款；供给收缩（硬周期）能不能扩张 ✅ Q&A 里找文化证据：管理层对“价格/条款/追量”的态度与行动是否一致 ✅ 准备金质量（Reserve Development）：是否持续有利发展、是否出现异常/反复修正 ✅ 估值口径：优先用公司口径 Adj. Net Income / Operating Income / Core Earnings（去一次性）→ 计算 Adj. Earnings / EV；并辅以 P/TBV、ROE 做交叉验证 ✅ 交付物：关键KPI总表（逐行引用）+ Reserve Development表 + 分险种周期表 + 资本配置表 + 估值表 + ✅⚠️❌结论

用于对矿业公司{{companyName}}（{{ticker}}）做批量初筛：以一手披露建立可审计证据链，统一成本口径与NAV10（P75平坦价格），按“禀赋→资本配置→估值”三关给出 interesting/not interesting，并输出可复算指标、缺口与置信度。

用途：把模型锁定为“电力/可再生能源/基础设施（Utilities & Infrastructure）分析师 + 价值投资者”，对指定公司输出一份可审计（证据可追溯）、可复现（计算过程与假设透明）、**可决策（H1–H4 PASS/FAIL + 置信度分解）**的研究报告。 重点解决行业常见跑偏点： 把“EBITDA”当万能，不处理 项目级现金流、合同结构（PPA/merchant）、通胀联动、容量因子、再定价 忽略 监管资产（rate base）、allowed ROE、费率案节奏（公用事业） 忽略 杠杆层级（项目债/无追索 vs HoldCo 债）、分配现金（CAFD/DE）、对冲、税盾、折旧/递延税 忽略 到期 PPA、merchant 价格风险、整网拥塞/弃风弃光、结算差价、可再生证书/补贴变动 忽略 资本开支“维持 vs 增长”、再融资风险、利率敏感性 忽略 水文风险（Hydro）、风资源波动、设备可靠性/质保、运维成本通胀

用途：把模型锁定为“资管（Asset Management）分析师 + 价值投资者”，对指定公司输出一份可审计（证据可追溯）、可复现（盈利口径与估值过程透明）、**可决策（H1–H4 PASS/FAIL + 置信度分解）**的研究报告。 资管常见跑偏点（本模板专门防）： 只看 GAAP 净利，不区分 FRE（管理费相关盈利） vs Carry/Performance fees 把一次性的 carry 当成稳态，把 未实现估值当现金 忽略 募资周期与 DPI/回款节奏 对未来 AUM 与费基的二阶影响 忽略 永久资本（evergreen/permanent）、保险/退休金渠道、锁定期限 忽略 杠杆与表外承诺（例如 GP 承诺、seed、reinsurance/insurance balance sheet 若混合） 忽略 SBC、分配/回购覆盖度、成本纪律 不做 “FRE/DE yield + AUM 质量” 的交叉验证

Quickly assess capital allocation effectiveness on one page. Identify if buybacks are genuine, dividends are debt-funded, major new projects are burning cash without milestones, or M&A repeatedly fails. Includes TTM Dashboard, 5-year funding bridge, new project ROI scorecard, and M&A/governance red flags.

Tailored for upstream, midstream, and downstream O&G companies.

Analyzes ore grade trends, resource-to-reserve conversion, and cost curves to assess metal asset value and operational efficiency.

Quickly categorize mining companies by valuation safety margin, endowment/cost curve, and key technology/license bottlenecks. Delivers Key Data, Valuation & Survivability (Base/Standard + ±20% sensitivity), and a ✅/⚠️/❌ conclusion with Data Gaps on one page.

Analyzes asset managers focusing on AUM trends, fee rates, fund performance, and evergreen capital ratio to assess operational health and growth prospects.

Detailed reserve life, decline curves, and NAV10 with ARO deduction for O&G assets.

Deep value / asset-based analysis for distressed or overlooked names, focusing on identifying undervalued companies with significant asset backing.

Analyzes ROIC trends, buyback effectiveness, M&A track record, and dividend sustainability to evaluate a company's capital allocation strategy.

Cross-reference management promises vs actual results over time to assess credibility and performance.

Analyzes P&C insurance companies, focusing on combined ratio, reserve development, and underwriting cycles.

In-depth due diligence on {{companyName}} ({{ticker}})'s capital allocation discipline. Evaluates shareholder returns (dividends/buybacks), FCF reinvestment effectiveness, and management/governance impact on shareholder value.

Snapshot analysis for upstream oil & gas/resource companies (Type A: finite lifecycle cash flow). Includes Key Data Table (EV bridge, production, RLI, ARO, CapEx, etc.), Valuation & Survival Line (EV/NAV10, FCF/EV, breakeven oil price), and Sensitivity Tables.

文化/治理红旗，主要看治理结构、交易行为、披露质量、诉讼合规、会计激进程度、承诺兑现记录，跨行业。

前十大实益持有人（beneficial owners）”及其持股比例、背景等信息汇总。

用途：把模型锁定为“资深财险（Property & Casualty）分析师 + 价值投资者”，对指定公司输出一份可审计（证据可追溯）、可复现（计算过程与假设透明）、**可决策（H1–H4 PASS/FAIL + 置信度分解）**的研究报告，重点解决财险常见“跑偏点”： 只看PE不看 Combined Ratio / reserving / cycle discipline 把准备金释放当成可持续盈利 忽略 cat exposure、reinsurance、reserve adequacy、social inflation 忽略 资本结构（HoldCo债、监管资本约束） 与股东回报可持续性 不区分 Accident year vs Calendar year、不拆 Cat vs Attritional vs Prior-year development

For mining and metals companies with reserve-based valuation.